Phân tích các kịch bản quanh cuộc gọi kết quả của Alphabet, Microsoft, Meta và Amazon, tập trung vào capex hạ tầng AI năm 2027, giá bộ nhớ, tỷ trọng bộ nhớ trong BOM máy chủ, hợp đồng SCA của Micron và kết quả sơ bộ 2Q26 của Samsung Electronics.
Bản ghi nhớ đầu tư về SK Square như một nền tảng phân bổ vốn niêm yết trong AI và bán dẫn, dựa trên giá trị cổ phần SK Hynix, mức chiết khấu NAV và quyền chọn từ cổ tức tiền mặt của SK Hynix.
Phân tích quyền chọn của SK Gas trong làm mát trung tâm dữ liệu AI bằng nguồn lạnh LNG, tách bạch logic kỹ thuật đã xác nhận với PUE, capex, thời gian hoàn vốn và biên lợi nhuận chưa được công bố.
Bản đồ các công ty niêm yết Hàn Quốc hưởng lợi từ nhu cầu điện của trung tâm dữ liệu AI: phát điện dự phòng, pin nhiên liệu, ESS, UPS, chuyển đổi điện, máy biến áp, cáp, bus duct, làm mát và EPC.
VinaTech nên được nhìn không chỉ như nhà sản xuất cell siêu tụ điện, mà như nhà cung cấp hệ thống đệm công suất tức thời trong chuỗi SOFC của Bloom Energy cho trung tâm dữ liệu AI. Điểm then chốt không phải chỉ là hợp đồng 41,2 tỷ won, mà là đơn hàng lặp lại và biên lợi nhuận của hệ thống.