1. Macro Dashboard
| Chỉ số | Giá trị | Thay đổi (5 ngày) | Tín hiệu |
|---|---|---|---|
| KOSPI | 8,160.6 | −3.7% | Giảm |
| KOSDAQ | 1,002.4 | −6.7% | Giảm |
| VIX | 15.6 | −2.5% | Ổn định |
| US 10Y | 4.48% | +0.02pp | Đi ngang |
| USD/KRW | 1,538 | +2.1% | KRW yếu |
| Brent | $94.9 | −0.1% | Ổn định |
Nhận định chế độ thị trường: Hàn Quốc = Bear | Mỹ = Bull. Breadth 50MA của Hàn Quốc chỉ đạt 17.1%, trong khi Mỹ giữ ở 50.0% — khoảng cách lớn cho thấy hai thị trường đang vận hành theo chu kỳ khác nhau hoàn toàn.
2. Diễn Biến Thị Trường Hàn Quốc
Phiên 5/6/2026 là một phiên bán tháo diện rộng. Chỉ 533 cổ phiếu tăng trong khi 1,428 cổ phiếu giảm — ADR proxy đạt 37.3, mức yếu. Biến động trung bình toàn thị trường là −1.38%, tổng giá trị giao dịch đạt 2.9 nghìn tỷ won. Quy mô giao dịch co hẹp cho thấy đây là áp lực bán có chọn lọc, chưa đến mức hoảng loạn.
Lực kéo chính: Bán dẫn lớn bị xả mạnh
Khối ngoại bán ròng SK Hynix (000660.KS) 1.51 nghìn tỷ won và Samsung Electronics (005930.KS) 1.41 nghìn tỷ won trong cùng một phiên. Đây là hai cú bán tập trung nhất ngày hôm nay và là nguyên nhân chính khiến KOSPI mất điểm. Nhóm SK tiếp tục chịu áp lực: SK Square (402340.KS) −7.57%, SK (034730.KS) −6.44%, LS Electric (010120.KS) −5.22%. Nhóm PCB và bộ nhớ cũng không thoát khỏi: Isupetasys (007660.KS) −9.57%, Jeju Semiconductor (080220.KQ) −12.86%, Simtec (222800.KQ) −9.17%.
Điểm sáng: Tài chính và đóng tàu tách đà
Shinhan Financial Group (055550.KS) tăng +7.39% với dòng tiền ngoại vào rõ ràng — hiếm thấy trong một phiên bán tháo. HD Hyundai Heavy Industries (329180.KS) +2.0%, Korean Air Aerospace (047810.KS) và Hanwha Systems (272210.KS) cũng nằm trong danh sách khối ngoại mua ròng bất chấp thị trường yếu.
Tổ chức xoay dòng sang thiết bị bán dẫn
Dù khối ngoại xả nhóm chip lớn, tổ chức lại đang mua vào Samsung Electro-Mechanics (009150.KS, +2.39%), Wonik IPS (240810.KQ, +4.32%), TES (095610.KQ, +2.43%) và Eo Technics (039030.KQ). Tín hiệu phân kỳ này đáng theo dõi: thay vì rút lui đồng loạt, tổ chức đang tích cực chọn lọc trong nội bộ nhóm bán dẫn, dịch chuyển từ chip sang thiết bị sản xuất bán dẫn.
Kết luận phiên: Áp lực bán xuất phát từ khối ngoại xả vị thế ở nhóm bán dẫn lớn. Dòng tiền tổ chức bắt đầu luân chuyển sang thiết bị bán dẫn và tài chính. Đây là phiên phân hóa mạnh hơn là đổ vỡ đồng loạt.
3. Ứng Cử Viên Định Giá Lại Chất Lượng Hôm Nay
Tổng quan ứng cử viên hàng đầu
| Hạng | Ticker | Tên | Điểm meta | Bộ lọc trúng | Tín hiệu chính | ROE | OP YoY |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 089970.KQ | VM (브이엠) | 102.6 | 5/5 | Chất lượng + Dòng tiền + Chu kỳ + PEAD + Đồng thuận tăng | 14.8% | +386.9% |
| 2 | 420770.KQ | Gigavis (기가비스) | 102.0 | 4/5 | Chất lượng + Dòng tiền + Chu kỳ + Có xúc tác DART | 7.3% | +777.2% |
| 3 | 240810.KQ | Wonik IPS (원익IPS) | 92.0 | 5/5 | Chất lượng + Dòng tiền + Chu kỳ + PEAD | 8.7% | +593.6% |
| 4 | 307930.KQ | Company K (컴퍼니케이) | 58.5 | 3/5 | Chất lượng + Chu kỳ + PEAD | 9.3% | +197.0% |
| 5 | 043260.KQ | Sungho Electronics (성호전자) | 54.4 | 3/5 | Dòng tiền + Chu kỳ + Thực tế cải thiện | 36.3% | +19.6% |
| 6 | 000990.KS | DB HiTek (DB하이텍) | 53.9 | 2/5 | Chất lượng + Chu kỳ | 11.8% | +45.3% |
Lưu ý: Nguồn KR Meta Screener ngày 5/6/2026. Điểm meta phản ánh tổng hợp chất lượng, dòng tiền, chu kỳ, và kiểm tra DART chính thức.
Phân tích chi tiết top 3
1. VM — 089970.KQ | Điểm: 102.6 | 5 bộ lọc
VM là nhà sản xuất thiết bị chuyên dụng trong chuỗi sản xuất bán dẫn. Cổ phiếu này là trường hợp hiếm khi trúng đồng thời toàn bộ 5 bộ lọc: Quality Compounder, Smart Money Quality, Cycle Rerating, Smart Money Earnings, và PEAD. Lý do xuất hiện hôm nay: lợi nhuận hoạt động tăng +386.9% YoY, biên lợi nhuận mở rộng +29.3pp, và quan trọng nhất — khối ngoại cùng tổ chức chất lượng đang hấp thụ lượng cung từ nhà đầu tư cá nhân (cá nhân bán ròng ~408 tỷ won trong 5 ngày). Giá đang ở gần đỉnh 52 tuần (cách đỉnh 2.2%) với momentum 5 ngày +11.1%. Điểm cần kiểm tra tiếp: xem xét cụ thể hơn về đơn hàng và khách hàng để xác định tính bền vững của tăng trưởng doanh thu +105%.
2. Gigavis — 420770.KQ | Điểm: 102.0 | 4 bộ lọc
Gigavis hoạt động trong lĩnh vực thiết bị kiểm tra tấm nền (substrate inspection equipment). Điểm đặc biệt của cổ phiếu này là có xúc tác DART chính thức: ngày 4/6/2026, Gigavis công bố hợp đồng bán hàng/cung cấp mới — đây là thông tin cứng nhất trong danh sách hôm nay. Tăng trưởng doanh thu +100.6% YoY và lợi nhuận hoạt động tăng +777.2% cho thấy cú ngoặt lớn trong cơ cấu kinh doanh. Khối ngoại và tổ chức mua ròng 220 tỷ won trong 5 ngày trong khi cá nhân bán 243 tỷ won — cấu trúc phân phối điển hình của giai đoạn tích lũy chất lượng. Điểm cần kiểm tra tiếp: quy mô và khách hàng của hợp đồng vừa ký.
3. Wonik IPS — 240810.KQ | Điểm: 92.0 | 5 bộ lọc
Wonik IPS là nhà cung cấp thiết bị CVD/ALD cho chip nhớ và logic, nằm trong chuỗi cung ứng của Samsung và SK Hynix. Cổ phiếu này tăng +4.32% ngay trong phiên mà nhóm bán dẫn đầu chuỗi bị bán mạnh — và tổ chức là người mua. Lợi nhuận hoạt động tăng +593.6% YoY, biên lợi nhuận mở rộng +6.7pp. Khối ngoại và tổ chức chất lượng mua ròng cộng 1,160 tỷ won trong 5 ngày gần nhất trong khi cá nhân bán 870 tỷ won — dòng tiền phân kỳ rõ ràng. PEAD score +0.59 cho thấy vẫn còn dư địa drift sau kết quả kinh doanh tốt. Điểm cần kiểm tra tiếp: backlog đơn hàng và thời điểm giao hàng của các hợp đồng lớn.
Các cổ phiếu trong mục này được sàng lọc từ dữ liệu thị trường ngày 5/6/2026 theo phương pháp định lượng. Đây là danh sách theo dõi nghiên cứu, không phải khuyến nghị mua/bán. Mọi nhà đầu tư cần tự thẩm định trước khi đưa ra quyết định đầu tư.